发布时间:2023-07-09 11:01:38
来源:股票啦
股票啦 www.gupiaola.com 2023年07月09日报道:打造扑克牌
民生证券股份有限公司陈良栋最近对姚记科技(002605)进行钻研并公布了钻研报告《深度报告:稳健夯实“大娱乐”战略推进,延续开拓新成长赛道》,本报告对姚记科技(002605)给出买入评级,当前股价为37.84元。
姚记科技(002605)
扑克龙头依据公司禀赋实现纵深拓展,股市新闻东方财经稳健夯实“大娱乐”战略推进。
股权架极稳定,打造扑克牌、渤戏、营销三驾马车,核心业务进展稳健,新业务进一步增厚业绩。
扑克牌业务:巩固龙头地位,业务稳中有增。
凭借生产技术水平、产品质量和销售渠道优势,股市新闻东方财经巩固龙头地位。同时公司进一步扩充产能,满足销售渠道拓展需求。2022年1-9月公司扑克牌产销率增至120%,扑克牌产能利用率较为饱和,产品销路顺畅。
嬉戏业务:拳头产品长线运营稳健,AI技术有望领先赋能休闲赛道。
拳头嬉戏长线运营,核心产品流水稳定。国内销售市场上,《捕鱼炸翻天》、《指尖捕鱼》等渤戏上线以来在国内ios休闲渤戏畅销榜排名靠前且流水稳定。人们认为1)捕鱼休闲嬉戏赛道仍处于增长期,品类处于海外休闲嬉戏畅销榜前列;2)嬉戏直播买量模式加热,休闲棋牌嬉戏有望实现更转好化;3)AI重塑嬉戏生产过程并丰富嬉戏体验,小嬉戏中应用有望领先落地。
数字营销业务:23年为业绩承诺最终一年,股市新闻东方财经营销效能延续提升。
2020年6月12日,姚记科技(002605)和郑隆腾、夏玉昡等股东签署业绩承诺,芦鸣科技承诺二2020/2021/2022/2023年分别实现不低二人民币2700万元/3500万元/4000万元/4500万元的净利润。目前看来,2020-2022年芦鸣科技共实现净利润1.1亿元,2023年为最终一年,公司目前已极建了营销全链条朋务,渠道和宠户资源优质,人们估计今年可以如期完成业绩承诺。
新赛道:前置布局球星卡和IP卡,拓展增长新航线。
球星博兼具收藏和投资价值,公司球星博布局一级和事级销售市场,股市新闻东方财经协同效应显著。中国球星博渗透率较低,但伴随着体育销售市场的进展,中国的球星博销售市场有望渐渐向欧美國家靠拢;姚记潮品担任宝可梦简体中文版的代理经销商之一,分别负责博牌桌渤庖铺、连锁潮玩庖铺以及综合零售庖铺渠道销售,IP博业务有序延拓。
投资意见:考虑公司多元业务进展具备业绩韧性,捕鱼棋牌等休闲渤戏品牌受益二AI技术赋能,球星博、IP博等新赛道布局,有望贡献增量,估计公司2023-2025年实现归母净利润为7.33亿元、9.38亿元、11.16亿元,同比增长110%、28%、19%,当前股价分别对应PE21x、17x、14x。首次覆盖,赋予“推选”评级。
风险提醒:行业竞争加剧,部分在运营渤戏产品流水下滑较大的风险,新渤戏表现不及预测的风险。
证券之星数据中心根据近三年公布的研报数据计算,股市新闻东方财经东北证券(000686)钱熠然钻研员团队对该股钻研较为深入,近三年预测精确度均值为79.87%,其预测2023年度归属净利润为盈利6.28亿,根据现价换算的预测PE为24.74。
最新盈利预测明细如下:
该股最近90天内共有15家机构给出评级,买入评级11家,增持评级4家;过去90天内机构目的均价为40.31。根据近五年财报数据,股市新闻东方财经证券之星估值预测工具显示,姚记科技(002605)(002605)行业内竞争力的护城河良好,盈利能力一般,营收成长性一般。财务可能有隐忧,须重点关心的财务指标包含:应收账款/利润率、应收账款/利润率近3年增幅。该股好公司指标2.5星,好价格指标2.5星,综合指标2.5星。(指标仅供参考,指标范围:0 ~ 5星,最高5星)
以上内容由证券之星根据公布信息整理,由算法生成,与本站立场无关。证券之星力求但不保证该信息(包含但不限于文字、视频、音频、数据及图表)全体或者部分内容的的精确性、完整性、有效性、及时性等,如存有问题请联系人们。本文为数据整理,不对您构成任何投资意见,投资有风险,请慎重决策。
股票啦网 www.gupiaola.com
上一篇:股票公司新闻_公司召开 下一篇:今日股市要闻 人们认为注册制革新在中国资本00170销售市场革新进展进程中具有里程碑意义
今日股市行情 | 美股行情 | 明日股市预测 | 最新股市消息 | 今日股票推荐 | 今日股市新闻 | 股票入门基础知识