股票啦网 www.gupiaola.com 2023年04月23日报道：大盘明天走势预测方法计算机行业在人工智能版块的带动下

来源：中国基金报

今年AI波涛壮阔的大行情之下，引发了全行业全部基金经理关心，而公募基金2023年一季报掀开了基金经理的观点和真实持仓大盘明天走势预测方法。

一季报显示，蔡嵩松所治理的诺安积极回报基金，一季度关键投资在人工智能(161631)、算法、应用、算力端等领域，因抓住了销售市场机会实现了超62%的收益，成为今年以来业绩最领先的主动权益基金。同时，较好的业绩也让这只冠军基金一季度规模暴增超900%。

不仅蔡嵩松，AI版块在一季度也吸引了多位明星基金经理的关心目光大盘明天走势预测方法。

兴证全球谢治宇就在一季报表达，一季度在人工智能(161631)相关产业链进行发掘，对有长期竞争力、应用空间广阔的硬件和软件公司进行精选和布局。

蔡嵩松：积极拥抱人工智能(161631)

开年以来，计算机(512720)行业在人工智能(161631)版块的带动下，摆脱了波涛壮阔的行情大盘明天走势预测方法。因抓住销售市场机会，业绩一路领跑，诺安基金蔡嵩松的知名度更上一层楼。

他在一季度积极拥抱AI，所治理的诺安积极回报成为2023年表现最强的主动权益基金，最新观点备受销售市场关心。

蔡嵩松写道：随着ChatGPT的问世，人工智能(161631)隐藏了一日千里的进展，将影响几乎全部的行业，或将成为将来最强的产业行情趋势大盘明天走势预测方法。

他还提到，海外引领，从算法大模型延续迭代到各种应用接入AI，再到算力芯片的一日千里，产业进展迅速。国内厂商也纷纷开展结合自身业务的人工智能(161631)领域的钻研，在股价飞涨的背后，是相关公司在产业端的积极布局，人工智能(161631)浪潮不可逆。

他也直言，诺安积极回报基金一季度关键投资在人工智能(161631)领域，算法、应用、算力端都有相应布局大盘明天走势预测方法。

从诺安积极回报的持仓看，前十大重仓股进行了较大幅度的调整大盘明天走势预测方法。相较去年底，除了中微公司(688012)、沪硅产业仍隐藏在其前十大重仓股之列外，其他重仓股全体换，新进了长川科技(300604)、华海清科、盛美上海、拓荆科技、韦尔股份(603501)、浪潮信息(000977)、中芯国际(00981)、江波龙。

其重仓股不少在2023年表现神勇，如诺安积极回报的头号重仓股中微公司(688012)，截至4月21日，今年以来上涨幅度达到87.74%。浪潮信息(000977)更是年内拥有超100%的上涨幅度，而华海清科、拓荆科技、江波龙等年内上涨幅度也超60%，这些表现较好的重仓股促进基金净值暴涨。

从股票仓位看来，诺安积极回报并没有维持去年底的高仓位，一季度末仓位仅84.29%，处于中性水平大盘明天走势预测方法。去年三、四季度基础维持在90%以上的仓位水平，去年三季末、四季末分别为92.23%、92.4%。在2022年二季末，股票仓位一度低至0.12%的水平。

不过，蔡嵩松治理的其它一只基金诺安成长并没有太大变化，前十大重仓股相较去年底变化很小，仍重点布局卓胜微(300782)、中微公司(688012)、圣邦股份(300661)、北方华创(002371)等。

蔡嵩松在诺安成长的一季报中写道，关键布局芯片版块，在当前的销售市场位置，迎接马上到来的科技大行情大盘明天走势预测方法。

他还谈及芯片版块的两大细分领域，在一季度都到了临近拐点的阶段。

首先是芯片设计版块，从2021年四季度开启的芯片产业下滑周期，随着疫情落下帷幕，在今年一季度拐点将至大盘明天走势预测方法。产业端一季度库存水平贴近正常，各厂商二季度毛利率水平见底。伴随着疫后经济发展复原，将来需求端将对设计版块延续拉动。

同时，随着ChatGPT的问世，人工智能(161631)隐藏了一日千里的进展，将影响几乎全部的行业，或将成为将来最强的产业行情趋势。海外引领，从算法大模型延续迭代到各种应用接入AI，再到算力芯片的一日千里，产业进展迅速。而算力几何级的增长和(00001)边缘侧硬件的拉动，都是将来芯片需求的重大增长。新需求将让芯片周期拐点提前到来。

其它一个重大版块是芯片设备材料EDA，蔡嵩松认为，美国对中国半导体(512480)材料的制裁已经到了穷途末路的地步，暨2022年10月7日美国半导体(512480)材料出口新法案对我国晶圆厂极限施压之后，进一步的制裁已经乏善可陈大盘明天走势预测方法。国内晶圆代工厂一方面加快扩产成熟制程，另一方面在国内设备厂商的配合下，再次研发攻克先进制程。虽然美国的制裁对我国先进制程的扩产造成了肯定的影响，可是其它一个角度看，芯片设备的国产化率却取得了一日千里的增长。在全球晶圆扩产处于下滑周期的大背景下，国产替代进程加快对设备材料EDA版块的拉动，很可能会超预测。

冠军基金规模“一口气”增长913.85%

受益于业绩一路领跑，冠军基金的规模也隐藏迅猛增长大盘明天走势预测方法。

数据显示，截至4月21日，蔡嵩松治理的诺安积极回报A以62.04%的收益，成为2023年以来业绩最强的主动权益基金。这一业绩還是受到4月21日AI、半导体(512480)材料等领域暴跌影响，若截至4月20日，该基金业绩超过72%，一路涨势如虹。

较好的业绩也让这只冠军基金一季度规模暴增超900%大盘明天走势预测方法。数据显示，诺安积极回报去年底的规模仅0.7亿元，而一季度末规模已达到7.11亿元，增幅为913.85%。相较其2023年一季度的净值上涨幅度，这一规模暴涨更多来自于投资者申购。相关蔡嵩松以及诺安积极回报基金的话题也屡见报端，成为基民热议的话题。

同样，受益于净值暴涨以及投资者申购，蔡嵩松治理的5只基金在一季度规模均隐藏上涨，除了诺安积极回报之外，2023年业绩超40%的诺安优化配置同样规模暴增，从去年底的0.77亿元增加到1.48亿元，幅度达到91.58%。

蔡嵩松所治理基金的总规模也从去年底的293.25亿元增长到一季度末的331.33亿元，幅度为12.95%，成为一季度末“300亿基金经理俱乐部”中的一员大盘明天走势预测方法。

谢治宇：对人工智能(161631)相关产业链进行发掘

作为兴证全球基金分管投研的副总，销售市场上治理规模超过700亿的基金经理，谢治宇一季度调仓换股方向也受到销售市场关心大盘明天走势预测方法。

从最新一季报披露情况看，谢治宇关键加仓半导体(512480)材料及光模块相关版块，他也坦言在一季度关键对对人工智能(161631)相关产业链进行了发掘。

他治理的兴全合润基金一季度新进了海康威视(002415)、澜起科技(688008)、中际旭创(300308)、晶晨股份(688099)四只股票，几乎全体是与AI、半导体(512480)材料、光模块方向相关大盘明天走势预测方法。

其中，安防龙头——海康威视(002415)在2022年已将AI技术应用于设备检测、产品盘点、安检等多类产品大盘明天走势预测方法。在4月15日公布的《投资者关系活动记录表》中，海康威视(002415)表达，AI技术对海康威视(002415)的营收增长起了很大的作用。

澜起科技(688008)主营业务是为云计算和人工智能(161631)领域提供以芯片为基础的解决方案，目前关键产品包含内存接口等。晶晨股份(688099)还是全球布局、国内领先的无晶圆半导体(512480)材料系统设计厂商。

作为数据中心光模块供应商大盘明天走势预测方法。截至4月21日，中际旭创(300308)今年以来暴涨189.27%，谢治宇也在积极加仓，仅一个季度的时间就狂买8个多亿，直接买进第七大重仓股。

而包含立讯周密、鹏鼎控股(002938)、芒果超媒(300413)、普洛药业(000739)在内的四只股票在一季度退出兴全合润前十大重仓股。

除了兴全合润，谢治宇治理的其它一只可投港股的兴全合宜(163417)基金在一季度除了加仓半导体(512480)材料等版块之外，互联网版块中的腾讯控股(00700)还是其关键加仓方向大盘明天走势预测方法。

谢治宇在一季报中表达，随着各种风险因素减弱，一季度A股大盘上证指数上涨5.94%，创业板(159915)指上涨2.25%，恒生指数上涨3.13%大盘明天走势预测方法。港股电讯、能源版块指数上涨较多，A股版块分化更突出。

随着ChatGPT取得了突破性的进展，由AI芯片、服务器、光模块等子版块带动的人工智能(161631)、中字头的“中特估”、半导体(512480)材料等版块上涨幅度较大，在GPT应用端中嬉戏、影视等版块也实现较大幅度上涨。

基金报告期内坚持了较高仓位，对人工智能(161631)相关产业链进行发掘，对有长期竞争力、应用空间广阔的硬件和软件公司进行精选和布局大盘明天走势预测方法。将来仍将坚持发掘公司长期成长价值，不断寻觅具有良好投资性价比的优秀公司。

朱红裕：增持了计算机(512720)、大众消费品

2022年4月13日成立，招商核心竞争力在当年弱市环境下斩获超47%的收益，让招商基金朱红裕成为销售市场备受关心的基金经理大盘明天走势预测方法。

招商核心竞争力一季报的披露掀开了朱红裕的投资思路和路径。从股票持仓看来，一季度末该基金股票市值占基金总资产比例为93.84%，处于该基金成立以来的最高值，显示出一种积极的态度。从该基金2022年中报、三季报、年报看来，其仓位分别为90.17%、77.3%、90.01%。

相对去年底，一季度朱红裕配置A股比例有所降低，配置港股比例有所提升大盘明天走势预测方法。数据显示，招商核心竞争力配置中国内地、中国香港股票市值占基金净值比例分别达到56.01%、38.59%，而去年底这两个数据是63.63%、30.91%。

从招商核心竞争力配置看来，重点布局了信息技术(159939)、可选消费(159936)等。前十大重仓股看来，重仓卫宁健康(300253)、振华科技(000733)、美的集团(000333)、金蝶国际(00268)等。其中卫宁健康(300253)持有比例达到11.46%。

相较去年底，朱红裕总体做了一些持仓调整，绿城服务(02869)、中国民航信息网络(00696)、安琪酵母(600298)新进前十大重仓股之列，通威股份(600438)、期望教育、中航光电(002179)则退出前十大大盘明天走势预测方法。

朱红裕也在季报中写道，一季度初期，基于对经济发展复苏预测可能率偏弱的推断，关键减持了经济发展复苏敏感度相对较高的部分制造业，增持了计算机(512720)、大众消费品等行业，同时亦在一季度末期逐步逢低增持了港股中可能面临业绩拐点的物业及计算机(512720)等公司。

他也坦言，虽然建造了肯定的超额收益，但销售市场的博弈程度超出了预测，导致对部分行业的定价隐藏了较为显著的偏离大盘明天走势预测方法。将基于中长期的行业钻研视野，逆势而行。