发布时间:2020-08-31 07:22:21
来源:股票啦
股票啦网 www.gupiaola.com 2020年08月31日报道:9月将开启中期上涨!波动抱周期 逢跌加科技
中信证券(06030):9月将开启增量资金驱动的中期上涨
A股在9月将开启增量资金驱动的中期上涨。增量资金提供了上行的动力;扰动因素消失打开了上行的空间;基础面表现优异抬升了销售市场的底线。
首先,海外货币宽松预测强化,估计美元的宽松周期至少延续至明年二季度;国内现行政策重“定向”而非“转向”股市预测分析师吴劲松,且结构性的流动性引导也更有利于股市;同时,居民部门增配权益行情趋势连续,A股相对其它资产吸引力提升;9月A股增量资金流入估计将再次提速。其次,中美争端带来的扰动高峰已过;创业板(159915)注册制平稳落地,涨下滑放宽并未造成销售市场冲击;同时,中报已平稳收官,解禁减持的压迫高峰已过。最终,估计国内经济发展将逐月逐季快速复原至常态化水平,现行政策支持下后续动能仍然不减;企业盈利超预测,奠定了龙头种类后续业绩基准,抬升了销售市场的底线,提升了投资者对基础面弹性的预测。人们估计A股在9月将开启一轮中期上涨,驱动上是增量资金入场而非存量资金博弈,行业层面上是全局性的,行业内分化会加剧。
配置上要淡化风格切换思维,强化对顺周期与高弹性种类的配置。具体意见再次聚焦3条主线:受益于弱美元、商品/能源涨价和全球经济发展修复的周期版块;受益于经济发展复苏和消费回暖的可选消费(159936)种类;绝对估值低且已经相对充分消化利空因素的金融版块。其它,可以开端配置调整已基础到位的科技龙头。
海通证券(06837):销售市场再次向北,重视券商
①借鉴霍华德·马克思《周期》股市预测分析师吴劲松,用估值和销售市场心绪衡量股市所处的位置,销售市场总体水温60度临近,部分行业偏热。②宏观流动性偏松布局没变只是力度变小、微观资金入市再次,库存周期和现行政策发力促进基础面回升。③牛市3浪上涨行情趋势未变,销售市场再次向北,阶段性配置均衡,重视券商。
中信建投(H1747)证券:销售市场延续波动,金融版块攻守兼备
在宏观经济发展条件并未发生突出改变的条件下,仍坚持销售市场延续波动的推断,延续推选银行为代表的大金融版块。假如经济发展延续回升,金融具有顺周期属性,能够把握上行是从的机会。假如隐藏波动或下滑,高分红的特征使得组合具备抗风险能力。
国泰君安(601211)证券:短期处于波动上沿股市预测分析师吴劲松,中期波动中枢逐级抬升
短期处于波动上沿,中期波动中枢逐级抬升。短期看,销售市场分歧的点在于中美和流动性;但中期看,销售市场的关键仍在于无风险利率下滑,贴现率下滑和增量资金的作用。当前,短期销售市场的分歧点在于中美问题和流动性问题。中美问题分歧在于恶化的斜率和程度。虽然中美带动的风险评价在下降,可是伴随总统大选临近,中美恶化的斜率和中方回应的节奏都是当前最为重大的问题。流动性问题上,央行几个月以来流动性平稳乃至“收紧”,让销售市场担忧货币收紧的节奏。结合经济发展需求修复节奏和央行表态,货币现行政策转向时点尚未到来。
波动抱周期,逢跌加科技。(1)顺周期并不等同于低估值,当前的估值和结构、交易阻力、风险偏好是顺周期行情的基础。经济发展周期和基础面环境是顺周期版块再次占优的动力:当前经济发展处于扩张前期向扩张后期过度阶段,高频数据显示顺周期版块盈利改善斜率具有相对优势。往后看,财政局和货币现行政策有望成为短期催化,新型城镇化、大都市圈现行政策提升估值天花板。分行业看,银行和保险顺周期方向领头,关心建材、机械、建筑。(2)科技版块同时受益于经济发展复苏(消费类科技)、5G周期向上与“国内大循环”下自主可控加快推进,兼具中期的盈利弹性与长期的成长空间。短期看,风险偏好下滑压制科技版块;中期看,盈利向上使下半年科技版块仍将有突出的投资机会。科技赛道间差别较大,根据PB-ROE和盈利修复节奏,当前科技中新能源>消费电子>云计算>IDC>半导体材料(512480)。
广发证券(01776):当前处于牛市中期股市预测分析师吴劲松,主题投资关心国企改(501020)革
当前A股仍处于“盈利弱修复+流动性坚持宽松”的权益友好环境,坚定“估值降维”:配置疫情受损链条业绩修复弹性较大顺周期中的阿尔法以及牛市贝塔主线泛化自主可控中估值相对合理的龙头:1。 投资内循环(有色、化工、建材);2。 金融内循环(非银金融);3。 制造内循环(军工、新能源)。主题投资关心国企改(501020)革(上海、深圳国资区域试验)。
招商证券(06099):9月销售市场仍维持波动上行行情趋势
进入2020年9月,估计销售市场仍维持波动上行的行情趋势,由于企业盈利加快改善股市预测分析师吴劲松,基础面驱动的特征更加突出,七月单月工业企业盈利增速回升至贴近20%,由于前期投放项目聚合进入施工期,加之去年同期基数较低,估计工业企业盈利增速将会再次攀升,至明年一季度达到增速顶点。业绩的加快回升,将为销售市场提供稳定上行动力。由于实体经济发展融资需求较为旺盛,流动性较之上半年有所弱化,十年期国债利率升破3%。宏观环境组成了比较典型的“复苏环境下流动性趋紧的布局”。微观层面,增量资金较前期有所放缓,股票供给延续增加,这种环境与2017年有类似之处,顺经济发展周期白马龙头可能会有更优的表现。
兴业证券:业绩强化蓝筹搭台,大创新的科技创新机会仍是主线
中长期看,大创新的科技创新机会仍是主线。“十四五”规划、远景目的有望颁布,“补短板”等大创新科技成长方向,延续受到现行政策催化、业绩改善的催化。挑选业绩与估值匹配,实质性能够看到业落地的诸多人们经济发展转型方向,与优质企业共成长。周期制造,把握补库存,经济发展复苏主线。消费医药,“内循环”下的受益者,核心资产独立牛市已经开启。成长把握局部性机会,如光伏、军工和部分超跌反弹的机会。
方正证券(601901):牛市第三阶段调整期股市预测分析师吴劲松,9月将迎来牛市中的阶段性调整
牛市第三阶段的调整期。9月将迎来牛市中的阶段性调整,核心原因为风险偏好在9-10月份存有阶段性回落的压迫。
粤开证券:重拾升势,指数有望再上台阶
结合当前销售市场因素推断股市预测分析师吴劲松,短期波动有再次回升冲击高点的行情趋势,如顺利突破将有望复制2014年9月行情,目前外场扰动因素有边际改善行情趋势,指数有望再上台阶。
9月份是三季度最终一个月,处于从半年报披露完毕到三季报预披露的过渡阶段,部分公司已经披露三季度业绩预报,提前为三季报预热,意见关心三季报业绩突出转好的部分反弹种类,以及中报和三季报均表现亮眼的白马股,同时关心在三季度提前完成全年业绩目的的优质企业,这还是贯穿9月的投资主线。配置方面重点关心以下三个方面:(一)科技股具有中长期投资机会;(二)大消费版块有望提前预热;(三)低估种类具备补涨潜力。
国盛证券:创业板(159915)再向3000行
后续股市预测分析师吴劲松,再次维持好。不论是外部风险,還是内部宏观流动性边际收紧,都不构成系统性风险。今年销售市场的关键矛盾,是以公募基金主导的机构增量资金延续入市之下,股市流动性极度富余。因此,机构牛、结构牛将再次。
波动整固后,创业板(159915)将再次向3000点进发。在外部风险已非关键矛盾,宏观流动性也不会系统性收紧,同时股市流动性富余之下,当前销售市场大逻辑并未发生变化。此前在中期策略明确看好创业板(159915)3000点,当前依然坚持此推断。
泽天熙吉林珲春这憨批要是拿钱炒股,肯定亏大钱[大笑][大笑][大笑]
汤姆龙广东佛山涨停后都是你推荐的。涨停前怎么不推荐?这就是骗子的伎俩。
股友MAd0L7湖北十堰今天又要大跌了
bboy海湖北钟祥看不懂,一律当利好处理。[想一下]
啥时候能回本不玩陕西铜川踏破三千,
北方的狼02浙江衢州看看日本的经济振兴
第一股圣孔明辽宁葫芦岛呵呵
股票啦 www.gupiaola.com 2023年11月05日报道:上市公司业绩底也已隐藏本周最重大的事情莫过于中心金融工作会议10月30日至31日在北京举行。中心金融工作会议的召开针对提振销售市场信念具有重...
股票啦 www.gupiaola.com 2023年11月05日报道:2023Q3财报透露了哪些信号前期报告提要与销售市场聚焦前期观点回首:深究当前A股核心变量:美债利率的行情趋势性方向及水平。7月以来美债利率的...
股票啦网 www.gupiaola.com 2023年11月05日报道:A股年内至少有2波行情本周沪深指数上涨0.43%,深证成指上涨0.85%,创业板(159915)指上涨1.98%。下周A股将如何运作?人们汇总了各大机构的最新投...
今日股市行情 | 美股行情 | 明日股市预测 | 最新股市消息 | 今日股票推荐 | 今日股市新闻 | 股票入门基础知识