股票啦 www.gupiaola.com 2020年08月01日报道：慢牛和长牛的布局在逐步形成 消费股值得重点关心

本周A股大盘总体上展现出波动回升的态势，完毕了上周的调整，开端进入波动回升。A股大盘如期从前期的单边上涨阶段进入到波动反弹阶段，验证了我的预判，慢牛和长牛的布局在逐步形成股市分析预测思维导图。在经济发展面隐藏延续复苏，央行实施的低利率宽流动性的环境不变，以及房住不炒的调控之下，居民储蓄向资本销售市场大转移，A股大盘将迎来延续上涨的机会，当然快牛行情是难以延续的，A股大盘会摆脱慢牛长牛行情，我意见大家重点关心的消费三剑客：白酒，医药和食品饮料本周大幅上涨，特殊是医药版块延续上攻，食品饮料中估值较低的乳业版块本周隐藏较好的表现，形成较强的赚钱效应，科技龙头股特殊是苹果产业链周五也隐藏整体暴涨，代表行情风向标的券商股本周隐藏波动回升，这都显示出A股大盘的人气在回暖，成交量有了温顺的放大。

基础面方面，7月30日中心政治局召开会议，预测钻研当前经济发展形势，部署下半年鉴定工作。首提国内大循环和国内国际双循环。会议指出当前经济发展形势依然复杂严峻，不稳定性、不确定性较大，人们遇到的很多问题是中长期的，一定从持久战的角度加以认识，加快形成以国内大循环主导题，国内国际双循环相互促进的新进展布局，建立疫情防控和经济发展社会进展工作中长期调和机制，坚持经济发展结构的战略方向，更多依靠科技创新，完善宏观调控，跨周期设计和调解，实现稳增长和(00001)防风险长期均衡。这是中心政治局会议首次提及国内大循环和国际国内双循环，两个循环的说法此前已经被频繁提及，它反映的其实是我国经济发展进展的变化，两个循环有助于优化我国产业结构和供应链结构，并通过供给侧结构性革新与要素销售市场化革新提振产能活力，短期之内针对经济发展的带动效果，关键是促进居民消费意愿，推进有效投资，通过减税降税的方式减轻企业负担，提振经济发展回升。现在海外疫情仍然在扩散之中，海外经济发展隐藏大幅下降，有投行估计，美国二季度GDP可能下降32%以上，因为美国经济发展中消费服务业是主导的，受疫情冲击最大产业的就是消费服务业，因此，美国经济发展二季度隐藏严峻的衰退，三四季度依然负增长，欧洲经济发展虽然没有美国经济发展回落多，但也隐藏了衰退的迹象，因此在外循环方面，我国出口增速可能受到肯定影响，要以内循环主导。但人们也要坚持两个循环双管齐下，在内循环的基础上稳定外循环，从而分享全球大销售市场带来的长期的增长。这次扩大内的重大的手段除扩大最终消费提高居民消费升级以外，还要加快新型基础设施建设。要以新型城镇化带动投资和消费需求，促进城市群，都市圈一体化，进展体制机制创新，通过促进新兴城镇化来提高内需。货币现行政策方面，强调精准导向，如在财政局现行政策方面提及注重实效，要保障重大项目建设资金注重质量和效益。货币现行政策方面要更加灵敏适度，精准导向，维持货币供应量和社会融资规模合理增长，促进综合融资成本突出下降，要确保新增融资重点流向制造业中小微企业。这也意味着央行并不会过快退出支持经济发展回升的宽松货币现行政策，强调不能大水漫灌，要精准导向，更加注重质量和实效。

中心政治局会议再次强调了房子的定位是是用来住的，非用来炒，这进一步促进居民储蓄向资本销售市场大转移，今年以来基金销售异样火爆，爆款基金频频隐藏，仅权益类基金今年销售超过1万亿。这些都是股市长期走强的重大资金保障，对大部分居民来说，通过买入基金来分享A股大盘的成长是重大的战略挑选，炒房风险愈来愈大，且可能由于限购限贷导致无法实施，从而促进房地产(512200)回归居住的本源，对促进房地产(512200)销售市场平稳健康进展是重大的现行政策定位，将来核心区域有刚需的住房仍然有较强的保值增值功能，具有长期的投资价值，一些投机客较多没有实际需求的住房则有较大的投资风险，意见投资者按照现行政策的部署去挑选有刚需，位置较好，有延续增长潜力的房产来进行投资。将来10年将是我国资本销售市场的黄金10年，居民储蓄向资本销售市场大转移的行情趋势不会改变。无论是买入优质的基金還是优质的股票，都要坚持价值投资理念，这是分享中国资本(00170)销售市场成长的最重大的方式，但极差股和题材股不会上涨，乃至可能会进一步下挫。现在愈来愈多的投资者认识到价值投资的重大，也有愈来愈多的投资者加入到我的价值投资圈，这表明价值投资已经深入人心股市分析预测思维导图。政治局会议同时要求要毫不放松抓好常态化疫情防控，预防疫情扩散。要克服疫情影响，扩大最终消费，为居民消费升级建造条件，要着眼长远，积极扩大有效投资，鼓舞社会资本参与，要加快新型基础设施建设，深入推进重大区域进展战略，加快國家重大战略项目实施步伐。要以新型城镇化带动投资和消费需求，促进城镇化，促进城市群，都市群，都市圈一体化，进展体制机制创新，中心政治局的会议为下半年经济发展工作进行了具体部署，坚持稳中求进的工作总基调，具有重大的意义，也显示下半年资本销售市场能够摆脱慢牛长牛的重大现行政策保障。

7月份我国经济发展先行指标PMI连续5个月位于临界点以上，7月份PMI达到51.1%，比上月上升0.2%。从企业规模看来，大型企业PMI为52.0%，比上月微落0.1%，中型企业PMI为51.2%，比上月上升1.0%，小型企业PMI为48.6%，比上月下降0.3%。从分类指数看，在构成制造业PMI的五个分类指数中，生产指数、新订单指数和供应商配送时间指数均高于临界点，原材料库存指数和从业人员指数均低于临界点。新订单指数为51.7%，比上月上升0.3%，连续三个月回升，表明制造业销售市场需求逐步回暖。生产指数为54.0%，比上月上升0.1%，连续5个月高于临界点，表明制造业生产量环比延续增长。在疫情操纵住后我国经济发展增长隐藏稳步回升，从全球看来风景这边独好，这是A股大盘能摆脱独立行情的重大支撑。海外销售市场方面虽然美国二季度GDP隐藏重挫，美国四大科技公司亚马逊、苹果、Facebook和谷歌母公司Alphabet受到国会的调查，但由于盘后公布的财报好于销售市场预测，促进股价暴涨。这四家公司二季度总销售额达2000亿美元，亚马逊实现净利润53亿美元，创历史新高。这说明疫情针对科技股的影响并不大，乃至肯定程度上促进了亚马逊等科技公司的进展。目前这四大科技巨头的总市值已突破5万亿美元，占标普500(513500)总市值的约1/5。美国科技股是美国的较为优势，全球资本在配置科技股时肯定首选美股，配置消费股时则会挑选A股，因为中国的较为优势是消费，特殊是品牌消费品具有长期的投资价值，意见投资者再次关心。